Lokaty!

Ponieważ lokata długoterminowa to dodatkowe wyrzeczenie z naszej strony, a dla banku większa pewność, że będzie mógł dysponować naszymi pieniędzmi na dłużej, to właśnie lokaty długoterminowe bywają wyżej oprocentowane niż krótkoterminowe.Oprocentowanie lokat bywa bowiem powiązane ze stopami procentowymi, zaś ich wysokość zależy od inflacji albo przewidywań, co do zmian inflacji w przyszłości.Co najmniej niemal każdy bank na rynku finansowym ma w ofercie depozyty ze zmienną stawką, to czasem częstotliwość jej aktualizacji czy mechanizm wyliczania pozostaje dla klientów tajemnicą. Równie korzystnie można uznać, że odsetki bywa arbitralnie ustalane przez bank i zaledwie z grubsza pokrywa się z cyklami stóp procentowych. Rozwiązaniem problemu może być mechanizm zaczerpnięty chociażby z rynku kredytów mieszkaniowych czy z rynku obligacji, gdzie poziom odsetek ustalany może być w oparciu o stawki rynku międzybankowego.Jeśli więc banki spodziewają się, że w przyszłości – jeszcze w czasie trwania lokaty – inflacja będzie spadała, wówczas odsetki lokat długoterminowych może nie różnić się istotnie, albo być nawet bardziej atrakcyjne (jeśli inflacja miałaby spadać przede wszystkim silnie) od lokat krótkoterminowych.Jeżeli banki spodziewają się, że inflacja będzie rosła, bądź pozostanie mniej więcej bez zmian, wówczas będą skłonne zapłacić za długoterminowe lokaty nieco więcej niż za krótkoterminowe. W przypadku lokat z oprocentowaniem ustalanym w oparciu o stawki WIBID, oprocentowanie wydaje się znacznie lepsze, zarówno ze względu na niższy poziom samej stawki od WIBOR-u, jakim sposobem lub stosowanie przez instytucje bankowe mnożnika zmniejszającego wysokość odsetek. Invest-Bank płaci 65 proc. ?redniomiesięcznej stawki WIBID 1M. Nieco więcej płaci Santander Consumer Bank, w którym wysokość mnożnika uzależniona jest od konkretnej przez klienta stawki (WIBID 3, 6 i 12M). We wszystkich przypadkach wysokość oprocentowania nie przekracza chociaż 2,45 proc. W skali roku, co znaczy, że katalog-franczyz.pl opłacalność lokat opartych o stawkę WIBID jest o wiele mniejsza niż w przypadku tego typu z odsetkami obliczanymi przy użyciu stopy WIBOR.Zwykle warto zwrócić uwagę, że bankowe depozyty z oprocentowaniem opartym o WIBOR przebijają trzyletnie obligacje skarbowe, których kupon zmienia się co pół roku lub równy może być sześciomiesięcznej stopie WIBOR, ale bez dodatkowej marży.Oprócz tego, oferta niektórych lokat zbliżona bywa także do stawek płaconych przez największych emitentów na rynku finansowym obligacji korporacyjnych – Giełda Papierów Wartościowych płaci bowiem 1,17 pkt proc.Powyżej stopy WIBOR 6M, a marża w przypadku niedawnych emisji Orlenu wynosi 1,5 pkt proc.

.